上海市自考投资银行学自学考试大纲：第一章投资银行概述

第一章 投资银行概述
一、 学习目的和要求
本章是对投资银行的一个概述，要求明确投资银行的概念、性质、特征、功能及历史演变过程；把握投资银行与金融机构、金融市场的关系；了解我国投资银行的发展状况、存在的问题和解决办法；分析投资银行网上证券交易及其在我国的发展。
二、 课程内容
第一节 投资银行的定义
美国日内瓦投资公司总裁、国际著名投资银行学专家罗伯特库恩（Robert Kuhn）曾根据投行业务发展趋势给投资银行下了四个定义：
（一）广义的投资银行，指任何经营华尔街金融业务的银行，业务包括证券、保险以及不动产投资几乎全部金融活动。
（二）较广义的投资银行，指经营部分或全部资本市场业务的金融机构，业务包括证券承销、公司资本金筹措、兼并与收购、咨询服务、基金管理、创业资本及证券的私下发行等。与第一个定义相比，不包括不动产经纪、保险和抵押业务。
（三）狭义的投资银行，指经营部分资本市场业务的金融机构，业务包括证券承销与兼并收购等，与（二）比较，不包括创业资本、基金管理和风险管理和控制工具的创新业务。
（四）较狭义的投资银行，仅限于从事一级市场承销和资本筹措、二级市场证券交易和经纪业务的金融机构。
Kuhn认为，第二个观点最符合目前投资银行的实际情况，是投资银行的最佳定义。
第二节 投资银行的性质、特征和功能
一、 投资银行的性质（业务）
（一） 证券一级市场业务
（二） 证券二级市场业务
（三） 投资基金管理业务
（四） 项目融资业务
（五） 兼并收购业务
（六） 风险投资业务
（七） 金融工程业务
（八） 其他投资银行业务
二、 投资银行的功能 
（一） 连接资金供求 
（二） 构造证券市场
（三） 优化资源配置
（四） 促进产业集中
三、 投资银行的特征
（一） 价值判断准则
（二） 职业素质要求
第三节 投资银行的演变
一、 1929年以前的投资银行
二、 经济大萧条时期的投资银行
三、 1933年以后的投资银行
四、 1980年以来现代投资银行
第四节 投资银行的外部关系
一、 投资银行与金融机构的关系
二、 投资银行在各类金融市场中的地位
第五节 投资银行与网络交易
一、 国外的网上交易
二、 我国的网上交易
三、 制约我国证券网上交易发展的因素
（一） 交易费用缺乏吸引力
（二） 投资者上网技能低下
（三） 投资者经济承受能力有限
（四） 上网的接入方式落后
（五） 网络安全性有待确认
四、 我国证券网上交易的发展前景
五、 促进证券网上交易的可行措施
（一） 加强监管
（二） 完善网络的基础安全构架
（三） 降低网上交易成本
（四） 提高网上交易的安全性和便捷性
（五） 提高证券公司自身的综合素质
三、 考核知识点
（一） 投资银行的定义
（二） 投资银行的业务、特征和功能
（三） 投资银行的演变过程
（四） 投资银行与其他金融机构的关系及其在金融市场中的地位
（五） 投资银行与网络交易、我国证券网上交易现状、前景及其发展措施
四、 考核要求
（一） 投资银行的定义
1． 识记：投资银行的定义
2． 领会：投资银行与商业银行的关系
（二） 投资银行的性质、特征和功能
1． 识记：投资银行的性质（业务）
2． 领会：投资银行的特征和功能
（三） 投资银行的演变
1． 识记：投资银行发展的四个阶段
2． 领会：（1）投资银行发展各阶段的特点 （2）投资银行在发展各阶段与商业银行的关系 （3）现代投资银行发展的趋势
（四） 投资银行的外部关系
1． 领会：（1）投资银行与金融机构的关系 （2）投资银行在金融市场中的地位
（五） 投资银行与网络交易
1． 识记：证券网上交易的含义
2． 领会：（1）国外证券网上交易的发展状况
3． 应用：（1）我国证券网上交易的现状、发展前景及可行措施